На современном этапе развития бизнеса и инвестиций важно иметь доступ к инструментам, которые помогут оценить эффективность различных проектов, данный онлайн калькулятор расчета показателей эффективности инвестиционного проекта является таким инструментом, он позволяет быстро и точно и бесплатно (часть расчетов можно увидеть только при оформленной подписке) оценить финансовую целесообразность ваших идей.
Оформить подписку можно тут.
Калькулятор поможет вам рассчитать ключевые показатели инвестиционного проекта, такие как Чистая приведенная стоимость, Индекс рентабельности и другие показатели, которые дают четкое представление о том, насколько выгодным будет ваше вложение.
Также калькулятор позволяет рассчитать Простой срок окупаемости и Дисконтированный срок окупаемости, который показывает, через сколько лет ваши инвестиции начнут приносить прибыль, это очень удобный инструмент для принятия решений, особенно когда необходимо сравнивать несколько проектов с различными уровнями риска и доходности.
Информация, которую Вы добавляете, у нас не сохраняется и используется только для расчётов.
Ввод данных инвестиционного проекта
Основные параметры проекта
Денежные потоки по годам
Результаты расчета показателей эффективности
Чистая приведенная стоимость (NPV)
NPV = Σ[CFₜ / (1+r)ᵗ] - I₀
Индекс рентабельности (PI)
PI = Σ[CFₜ / (1+r)ᵗ] / I₀
Внутренняя норма доходности (IRR)
Ставка, при которой NPV = 0
Простой срок окупаемости (PP)
PP = I₀ / Среднегодовой CF
Дисконтированный срок окупаемости (DPP)
С учетом временной стоимости денег
Коэффициент рентабельности инвестиций (ARR)
ARR = Среднегодовая прибыль / I₀
Сводная таблица показателей
| Показатель | Значение | Интерпретация | Рекомендация |
|---|---|---|---|
| NPV | - | - | - |
| PI | - | - | - |
| IRR | - | - | - |
| PP | - | - | - |
| DPP | - | - | - |
| ARR | - | - | - |
Динамика денежных потоков
Сравнение показателей эффективности
Детальный расчет денежных потоков
| Год | Денежный поток (CF) | Коэффициент дисконтирования | Дисконтированный CF | Накопленный дисконтированный CF |
|---|
Выводы и рекомендации
Методика расчета показателей эффективности инвестиционного проекта
1. Чистая приведенная стоимость (NPV)
NPV = Σt=1n [CFₜ / (1+r)ᵗ] - I₀
где:
- NPV - чистая приведенная стоимость (руб.)
- CFₜ - денежный поток в периоде t (руб.)
- r - ставка дисконтирования
- I₀ - первоначальные инвестиции (руб.)
- n - срок жизни проекта (лет)
Интерпретация:
- NPV > 0 - проект эффективен
- NPV = 0 - проект безубыточен
- NPV < 0 - проект неэффективен
2. Индекс рентабельности (PI)
PI = Σt=1n [CFₜ / (1+r)ᵗ] / I₀
Интерпретация:
- PI > 1 - проект эффективен
- PI = 1 - проект безубыточен
- PI < 1 - проект неэффективен
3. Внутренняя норма доходности (IRR)
NPV = Σt=1n [CFₜ / (1+IRR)ᵗ] - I₀ = 0
Интерпретация:
- IRR > r - проект эффективен
- IRR = r - проект безубыточен
- IRR < r - проект неэффективен
4. Простой срок окупаемости (PP)
PP = I₀ / Среднегодовой денежный поток
Интерпретация: Чем меньше срок окупаемости, тем лучше
5. Дисконтированный срок окупаемости (DPP)
DPP = период, когда Σ[CFₜ / (1+r)ᵗ] ≥ I₀
Интерпретация: Учитывает временную стоимость денег
6. Коэффициент рентабельности инвестиций (ARR)
ARR = (Среднегодовая прибыль) / I₀ × 100%
Интерпретация: Чем выше ARR, тем лучше
7. Критерии принятия решений
| Показатель | Оптимальное значение | Критерий принятия |
|---|---|---|
| NPV | > 0 | Максимизация |
| PI | > 1 | Максимизация |
| IRR | > r | Максимизация |
| PP | Минимальный | Минимизация |
| DPP | Минимальный | Минимизация |
| ARR | > 15-20% | Максимизация |
8. Преимущества и ограничения методов
Преимущества:
- NPV: Учитывает временную стоимость денег, абсолютный показатель
- PI: Относительный показатель, удобен для сравнения проектов
- IRR: Показывает доходность в процентах
- PP/DPP: Простота расчета и понимания
- ARR: Учитывает бухгалтерскую прибыль
Ограничения:
- NPV: Зависит от точности ставки дисконтирования
- PI: Может давать противоречивые результаты при разных объемах инвестиций
- IRR: Множественные значения IRR для нестандартных потоков
- PP/DPP: Игнорируют денежные потоки после срока окупаемости
- ARR: Не учитывает временную стоимость денег
9. Рекомендации по применению
- Используйте NPV как основной критерий для уникальных проектов
- Применяйте PI для сравнения проектов с разными объемами инвестиций
- IRR используйте для оценки доходности в процентном выражении
- PP и DPP применяйте для оценки риска ликвидности
- ARR полезен для быстрой оценки рентабельности
- Всегда проводите комплексный анализ всех показателей
